Советы юристов
Назад

Как начать инвестировать в акции облигации и другие ценные бумаги

Опубликовано: 15.02.2020
0
6

Как быстро можно продать свои бумаги на бирже{q}

Основную прибыль, владельцы бумаг получают в виде купонного дохода.

Выплаты производятся раз в квартал, полгода, год, в зависимости от облигации. Основная масса обращающихся бумаг выплачивает купон 2 раза в год.

https://www.youtube.com/watch{q}v=OM1yxiZKKzc

Деньги автоматически поступают на ваш счет. И можно сразу же распоряжаться ими по своему усмотрению.

Доходность напрямую зависит от текущей процентной ставки в стране. Прибыль по облигациям немного превышает ее. На 10-20% и выше, в зависимости от бумаги. ОФЗ, как самые надежные, дают меньше прибыли, корпоративные бумаги (Газпром, Роснефть, Сбербанк) — чуть больше. Бумаги более мелких компаний — еще выше.

Инвестиции в облигации акции

Более простой способ, примерно узнать, сколько можно заработать покупая долговые бумаги — это посмотреть текущие процентные ставки по банковским вкладам. Нас интересуют только крупнейшие банки страны — ВТБ, Сбербанк.

Если взять для примера Сбербанк, то разница в доходности между вкладами и его же облигациями, обращающимися на бирже составляет 1,5-2 раза.

Не смотрите на самые выгодные вклады с высокой процентной ставкой. Они созданы для привлечения внимания клиентов. Для получения максимально возможного процента — нужно открыть вклад на сумму от нескольких сотен тысяч или 1-2 миллиона.

Смотрите на средние вклады, с минимальной суммой внесения 30-50 тысяч рублей. Умножайте процентную ставку в 1,5-2 раза и вот вам примерная доходность облигаций.

Давайте рассмотрим какие выгоды извлекает инвестор, покупая облигации. И самое главное, обратим внимание на недостатки.

Достоинства:

  1. Доходность. Прибыль по облигациям находится по середине между банковскими вкладами и инвестициями в акции. Превышает первые и уступает вторым.
  2. Гарантированная доходность. Стоимость акций может как расти, так и понижаться. В итоге, нельзя точно прогнозировать сколько удастся заработать. Покупая облигации, вам заранее известно, какую прибыль и когда вы получите.
  3. Низкая стоимость. Цена 1 бумаги составляет всего 1 тысячу рублей. И получаемая прибыль не зависит от вложенной вами суммы. Купите вы на 5 тысяч, 100 000 или на десятки миллионов — процент прибыли на вложенный капитал будет одинаковый. По банковским вкладам, для получения более высокого процента, нужна более весомая сумма.
  4. Сохранение начисленных процентов. В любой момент можно продать облигации, без потери начисленной прибыли. Даже через неделю или 1-2 дня после покупки. Вам выплатят полностью весь причитающийся доход. В этом помогает накопленный купонный доход (НКД).
  5. Длительность вложений. Покупая долгосрочные облигации (10-20 лет) — вы фиксируете прибыль по купонам на все это время. И если в дальнейшем процентная ставка в стране снижается, доходность банковских вкладов падает, ваша прибыль остается неизменной.
  6. Широкий выбор. На рынке обращаются сотни долговых бумаг. Для себя можно найти подходящее. По доходности, надежности, сроку обращения.
  7. Простота покупки-продажи. Все операции совершаются в считанные секунды. Не нужно никуда ехать, заключать договора, вносить деньги. Выбрали несколько бумаг, купили не выходя из дома. Аналогично при продаже. Нужны срочно деньги — продали часть активов, средства вывели на банковский счет.
  8. Возможность увеличить прибыль без риска. Речь идет об открытии ИИС. Используя данный счет, вы гарантированно получаете от государства 13% от суммы внесенных средств. В итоге за первый год вы получите доходность в 3-5 раз выше, чем по банковским вкладам. Звучит нереалистично, но это правда.

Как начать инвестировать в акции облигации и другие ценные бумаги

Недостатки:

  1. Нет гарантии возврата средств. Банковские вклады застрахованы АСВ на 1,4 млн. рублей. В долговом рынке немного иная процедура. При возникновении проблем у эмитента, владельцы облигаций имеют первоочередное право на возврат средств, в том числе и по не дополученной прибыли. Чтобы избежать этого, рекомендуется вкладывать деньги в надежные корпоративные облигации (трудно представить себе, что такие гиганты как Газпром или Сбербанк будут находиться в стадии банкротства)  или ОФЗ (здесь гарантом возврата вообще выступает государство и единственной причиной не выплаты будет дефолт).
  2. Стоимость облигации может со временем возрастать или уменьшаться. В первую очередь, в связи с неблагоприятными экономическими ситуациями в стране. Эта информация важна для тех, кто будет продавать их раньше окончания срока обращения. При держании до конца (до погашения) — владелец получает обратно полную сумму стоимости бумаги (номинал).

Как видите, все достоинства перевешивают недостатки. А покупая только ОФЗ, вы практически сведете вероятность будущих возможных проблем к нулю.

На рынке каждую секунду совершаются сотни сделок по купле-продаже ценных бумаг. По ликвидным облигациям, в том числе и ОФЗ продажу можно осуществить за секунду. Причем по справедливой цене.

Единственное, что нужно учитывать — время торговли бирже. Только в будние дни. С 10 утра до 6-40 по московскому времени.

Подведем небольшие итоги. В чем плюсы вложения в акции:

  • большой выбор инструментов – как на Московской бирже, так и на зарубежных площадках, что позволяет диверсифицировать вложения;
  • возможность реализовывать разные стратегии и тактики торговли – от краткосрочных спекуляций до долгосрочного владения акциями по принципу «купи и держи»;
  • получение дивидендов (особенно, если вы покупаете привилегированные акции – префы);
  • большое количество аналитики и обучающих материалов;
  • относительная простота анализа для выбора подходящих акций для покупки;
  • потенциальная прибыль ничем не ограничена;
  • можно снижать налогооблагаемую базу за счет легальных налоговых маневров.

https://www.youtube.com/watch{q}v=pqNwkhBGm9o

Минусы этого способа инвестирования денег:

  • необходимо нести расходы на обслуживание актива – оплачивать комиссии, депозитарное и брокерское обслуживание;
  • есть риск потери средств, если котировки акций упадут или компания объявит банкротство (впрочем, в последнем случае акционеры смогут претендовать на часть имущества предприятия);
  • эмитент может прекратить платить дивиденды;
  • иногда приходится ждать достаточно долго, чтобы котировки недооцененной компании поднялись высоко.

Также есть еще один валютный риск, который учитывается начинающими инвесторами далеко не всегда. Суть его заключается в том, что даже при получении прибыли в иностранной валюте при повышении курса рубля инвестор получит убыток.

Например, он купил 1 акцию IMB за 110 долларов, когда доллар стоил 60 рублей (цены условные), а затем продал ее за 120 долларов, но при этом доллар упал до 50 рублей. Так, на покупку инвестор потратил 6600 рублей, а получил 6000. Убыток – 600 рублей.

При покупке зарубежных активов стоит учитывать и тот факт, что налоги в России платятся в рублях. Следовательно, даже если цена акции упала, но при этом курс валюты возрос, то с полученной разницы придется уплатить налог.

Например, инвестор купил 2 акции Pepsi за 150 рублей при курсе 55 рублей за 1 доллар, а продал их с убытком за 145 долларов, но при этом курс рубля опустился до 65 за 1 доллар. Считаем прибыль: потрачено на покупку 16500, а выручено 18850 рублей. Прибыль – 2350 рублей.

Эти моменты с налогообложением нужно учитывать. Иначе может оказаться так, что инвестор и потеряет в деньгах, и окажется вынужден переплачивать налоги.

Для успешной работы на фондовых площадках надо учитывать риски и использовать благоприятные обстоятельства.

К положительным факторам биржевых инвестиций относятся:

  • доступность даже для начинающих инвесторов. Регистрация у брокера и открытие торгового терминала требуют всего 1–2 тыс. рублей. Процедура проста и займет максимум 2 дня;
  • скорость проведения операций. В отличие от материальных активов (недвижимость, машины, антиквариат) ценные бумаги крупнейших предприятий продаются в течение часа;
  • мобильность. Торговать можно из любой точки с доступом к сети;
  • возможная прибыль. Инвестиции в ЦБ могут дать больше денег, чем банковский депозит. Иногда ценные бумаги предприятия растут на десятки процентов.

Но возможен противоположный сценарий: ценные бумаги могут потерять значительную часть стоимости.

К отрицательным факторам можно отнести плату за обслуживание терминала и брокерские комиссии. Они составляют от 0,05 до 2 % и не сильно отражаются на финансовом результате инвестора.

Доходность и риски

Эти параметры в инвестициях – стороны одной медали. Оба фактора взаимосвязаны и не существуют отдельно. В этом смысле главный постулат формулируется так: чем больше доходность, тем больше риск. И наоборот. Не существует 100 % доходности без риска, какой бы стратегией ни пользовался инвестор.

Найти оптимальное соотношение риска и доходности инвестиций означает правильно оценить ситуацию. Начинающие трейдеры зачастую пренебрегают этим правилом, думая заработать сразу и много. Покупают рискованные активы и быстро проигрывают.

Для успешной работы на фондовом рынке необходимо научиться управлять рисками. Некоторые можно исключить, другие – минимизировать.

https://www.youtube.com/watch{q}v=DT3psFUeiys

Избежать негативных последствий помогает диверсификация. Термин означает покупку различных активов. Если портфель состоит из 10 акций и 10 облигаций 20 разных эмитентов и обанкротится какая-либо компания, это не приведет к краху всего портфеля. Результатом станет снижение доходности на 5–7 %.

Еще одним способом избежать потерь является увеличение длительности инвестиций. Лучше покупать ценные бумаги на срок от 3 лет и более. На таких временных отрезках риски снижаются и покрываются разнородностью инвестиционных инструментов.

Сначала следует определиться с суммой инвестиций и наметить возможный доход. Затем решить, с помощью каких инструментов можно достичь поставленной цели.

На рынке облигаций популярны федеральные и долговые ценные бумаги надежных организаций.  Их также можно использовать при формировании портфеля.

С чего начать новичку на рынке инвестиций в акции и облигации{q}

Новичку инвестиции в акции компаний стоит начать с выбора подходящего брокера. Важно обратить внимание на такие моменты:

  • брокер должен быть российским – это упростит документооборот и выставление претензий в случае чего;
  • брокер должен иметь лицензию ЦБ РФ – проверяйте ее наличие на сайте Центробанка;
  • желательно, чтобы брокер входил хотя бы в ТОП-20 крупнейших – это позволит избежать ситуации с банкротством посредника и сложностями переноса позиций и активов к другому брокеру.

Обращайте внимание на тарифы. В большинстве случае надо будет заплатить такие комиссии:

  • за месячное обслуживание;
  • за депозитарий;
  • за покупку / продажу актива.

Некоторые брокеры не указывают комиссию за депозитарий на сайте в списке тарифов – уточняйте этот момент у менеджера, или ройтесь в официальной документации. Учитывайте, что комиссии зачастую зависят от суммы на счете – чем больше денег (и оборот по сделкам), тем ниже комиссии.

Хорошим тоном считается, если брокер не взимает комиссию, когда в текущем месяце не было сделок. Это поможет сохранить ваш счет от лишних расходов, если вы не планируете покупки и продажи.

Для начинающих, кто хочет покупать акции по принципу «Купи и держи» подойдет брокер Тинькофф Инвестиции – ценные бумаги приобретаются прямо на сайте, не нужно дополнительное программное обеспечение.

Для полноценной же торговли подойдут брокеры Финам, Открытие, БКС, Сбербанк, Альфа-Брокер. Для торговли на CFD (форекс) лучше использовать Альпари или А-маркет.

Многие из Вас наверняка не могут себе позволить вложить достаточно большую сумму (от 1000$ и более) в акции, дабы получить ощутимую прибыль. Для многих и 100$ — это большие деньги. Поэтому, если Вы не обладаете достаточно крупным инвестиционным капиталом, то лучший вариант для Вас торговля акциями на форексе.

Торгуя даже со 100$ на счете, Вы можете получить ощутимую прибыль, за счет использования левереджа (кредитного плеча). Но к сожалению риски тут тоже намного выше, так как в случае значительного хода цены не в сторону Вашей позиции, есть риск потерять депозит полностью за очень короткое время. Поэтому, если Вы совсем не шарите в торговле на форекс, то для начала изучите всю базу (обязательно), и только потом приступайте к торговле.

Следует определить для себя сумму инвестиций. В России по этому показателю особенных ограничений нет, но иностранные брокеры не открывают счета меньше 2 тыс. долларов. Важно использовать только свободные средства.

Как быстро можно продать свои бумаги на бирже{q}

Как начать инвестировать в акции облигации и другие ценные бумаги

Выпущенные минфином облигации для населения (ОФЗ-н), сразу же прозванные «народными» имеют только один существенный плюс. Покупку в банке. За такое удобство приходится расплачиваться чуть меньшей доходностью.

Аналогичные бумаги (также выпущенные государством), но обращающиеся на фондовом рынке дают доходность на 20-30% выше. И дополнительно имеют массу других преимуществ перед «народными» облигациями.

А теперь, когда разобрались с матчастью, поговорим непосредственно об инвестициях в акции – как на них зарабатывать простому инвестору. Вариантов всего два:

  • перепродажа акций по более выгодной цене;
  • получение дивидендов.

Рассмотрим каждый способ заработка на акциях более пристально, так сказать, под стеклом.

Покупка и продажа

Вы, наверно, слышали выражение: «Покупай дешево – продавай дорого»{q} Это как раз относится к акциям.

Суть инвестирования в ценные бумаги как раз и заключается в том, что инвестор ищет недооцененные акции, опираясь на ключевые мультипликаторы:

  • P/E – отношение цены к прибыли, показывает, за сколько лет окупятся ваши вложения. Хороший показатель – от 0 до 5. Если P/E находится в диапазоне от 0 до 2, то компания сильно недооценена.
  • P/S – отношение рыночной (продажной) цены акции к прибыли, которая приходится на одну ценную бумагу. Показывает, насколько хорошо выручка генерирует денежный поток. Значение ниже 1 указывает на недооцененность компании.
  • P/BV – отношение цены акции к величине активов. Обычно используют для сравнения банков. Показывает, сколько рублей реальной стоимости компании приходится на 1 рубль капитализации. Если P/BV меньше 1, то компании будет чем расплатиться с инвесторами, если вдруг она объявит банкротство. При прочих равных чем ниже P/BV, тем менее оцененной считается банк.
  • EV/EBITDA– по сути является «доработанным» вариантом P/E. Показывает отношение реальной стоимости компании (с учетом активов и долгов) к ее прибыли до уплаты налогов. Чем ниже EV/EBITDA, тем выгоднее покупка акции для инвестора.
  • Долг/EBITDA – показывает, за какое количество лет компания полностью погасит долги. Чем меньше, тем лучше.

Опытные инвесторы в акции компаний в первую очередь обращают внимание именно на последние два мультипликатора. Если значения их удовлетворяют, то компания попадает в «шорт-лист». Затем инвесторы начинают сравнивать компании по остальным значениям, и выбирают из них наиболее недооцененные. Цель – выявить, какие акции стоят ниже своей реальной цены.

Продажа акций, напротив, совершается, когда компания становится переоцененной. Опытные инвесторы избавляются от таких акций – полностью или частично.

Типы финансовых инвестиций

На рынке ценных бумаг различают прямые и портфельные инвестиции. Первый термин определяет вложение капитала в предприятие. Второй означает покупку различных активов.

По источнику выпуска ценные бумаги бывают федеральными и корпоративными. В первом случае эмитентом выступает государство, во втором – организация.

Инвестиции могут иметь индивидуальный либо коллективный характер. Совместное вложение означает приобретение бумаг специальных фондов. Индивидуальное предполагает самостоятельную покупку ценных бумаг.

Выгодно ли покупать облигации{q}

В предыдущем вопросе мы ответили, что облигации дают прибыль большую, чем банковские вклады. Покупая облигации Сбербанка, вы получаете доходность выше, чем при открытии банковского вклада.

Но не все облигации одинаково хороши. Есть так называемые «мусорные» облигации и бумаги 3-го эшелона. Они могут давать еще большую доходность. Но лучше не связываться с ними. А обратить внимание именно на самые надежные бумаги:

  • ОФЗ;
  • корпоративные облигации крупнейших российских компаний (голубые фишки).

Именно они обладают самым оптимальным соотношением доходности и надежности.

Итак, акции могут дать высокую доходность, но при этом их цена постоянно в движении и доходность может быть непредсказуема, облигации имеют в среднем более высокую надежность, всегда более предсказуемы в доходности, но при этом сама доходность существенно ниже. При этом как акций, так и облигаций на фондовом рынке много и все они очень разные.

  1. Мы выбираем для инвестиций качественные акции и облигации. При выборе облигаций упор делается на надежность эмитента, а при выборе акций кроме надежности, еще и на перспективы компании.

  2. Для того, чтобы с одной стороны снизить риски, а с другой стороны иметь при этом хорошую доходность, мы составляем инвестиционные портфели, состоящие как из акций, так и из облигаций. При этом в полноценный инвест-портфель включаются не менее 10 акций, и не менее 10 облигаций.

В итоге профессиональный инвестиционный портфель позволяет минимизировать риски, связанные с какой-либо отдельно взятой ценной бумагой. Доля облигаций в портфеле выполняет защитную функцию и направлена в первую очередь на сохранение капитала, а доля акций выполняет функцию роста и направлена на приумножение капитала.

Подробнее о том, как выбирать качественные акции и облигации и составлять полноценные инвестиционные портфели, Вы можете узнать из нашего бесплатного семинара. Записаться на ближайший семинар можно здесь.

Если статья Вам понравилась, поставьте лайк и поделитесь ей с друзьями!

Прибыльных Вам инвестиций!

Как работают облигации для чайников{q}

https://www.youtube.com/watch{q}v=mPsPl6cfcr0

Чтобы объяснить принцип работы, нужно сначала ответить на 2 вопроса:

  1. Зачем их выпускают{q}
  2. Для чего нужны облигации{q}

Упрощенно, облигации — это долговая расписка. Деньги взятые в долг. Покупая долговые бумаги, владелец имеет право на получение прибыли за все время владения. Это как выплаты процентов по кредиту. Только основная сумма долга, выплачивается в конце срока обращения облигации.

Выпуск облигаций — это возможность привлечения дополнительных средств в компанию для определенных целей. Например, для финансирования новых проектов и дальнейшего развития. Взамен, компания выплачивает держателям определенный, заранее оговоренный процент от стоимости бумаги.

Для компании это выходит дешевле, чем брать кредит напрямую в банке под высокие проценты. Либо же не каждый банк способен обеспечить необходимой суммой.

Эмиссия (размещение) бумаг на долговом рынке решает обе эти проблемы. Можно привлечь очень много средств под более низкий процент.

Покупая облигации, можно получать прибыль в виде купонного дохода на весь период обращения бумаги. Очень напоминает банковский депозит. Только доходность выше. И продать ее можно в любое время, буквально за пару секунд. И что самое главное — без потери накопленных процентов.

Стратегии инвестиций

В зависимости от целей, степени риска, планируемой прибыли инвесторы используют следующие стратегии:

  • пассивные инвестиции. Распространена за рубежом, где покупаются фонды ETF и инвестор получает глубоко диверсифицированный набор ценных бумаг. Риск минимален, но операции проводятся через иностранных брокеров в иностранной валюте и требуют значительных сумм;
  • доходную. В нестабильные моменты перераспределяются активы в инвестиционном портфеле. Продаются облигации и приобретаются подешевевшие акции с перспективной дивидендной доходностью. Делается это не для последующей продажи акций по высокой цене, а для получения дивидендов;
  • стоимостную. Покупаются недооцененные акции с целью последующей продажи по более высокой цене;
  • стратегию роста. Деньги вкладываются в акции в период роста. Такие ЦБ часто переоценены биржей. Они растут быстрее, чем развивается бизнес самих предприятий. Более рискованная стратегия, чем предыдущие;
  • спекулятивную. Большинство спекулянтов теряют деньги. Только 2 % трейдеров имеют положительный баланс.

От вида стратегии зависит выбор биржевых инструментов.

Формирование инвестиционного портфеля

При формировании пакета ЦБ лучше отбросить спекулятивную стратегию, которая приносит убытки. Стратегия роста тоже не лучший вариант, так как немногие инвесторы могут удачно определить точку выхода.

Инвестиции в акции

Стоимостная и дивидендная стратегии работают. Отличие состоит только в инвестиционных рисках. На бирже можно найти достаточно перепроданных акций, которые отвечают обеим стратегиям. Иногда стоит выждать и выбрать момент, когда акции достигнут низких уровней.

При пассивной стратегии инвестору не надо ломать голову над выбором акций и облигаций. Он покупает весь набор ценных бумаг в виде биржевых индексов: S&P 500 (Америка), Nikkei 225 (Япония), РТС (Россия).

Статистические данные показывают, что на больших временных промежутках (более 5 лет) индексы обыгрывают инвесторов, работающих с портфелем ценных бумаг.

Депозит или облигации

Если ставить вопрос: «Что приносит большую прибыль облигации федерального займа или вклад{q}», то однозначно выгоднее вложиться в облигации.

Но здесь не нужно слепо смотреть только на доходность. Следует просто включить голову и проанализировать несколько других факторов:

  1. Срок вложений.
  2. Имеющуюся на руках сумму.
  3. Преследуемую цель.
  4. Временные затраты на открытие счета.

Например, на руках у вас есть 30 тысяч рублей и вы планируете вложить их на 3 месяца. В банке вам дают 6% годовых, по облигациям можно получать — 10%. Если перевести в деньги: вклад принесет около 1,5% или 450 рублей. Облигации — 2,5% или 750 рублей. Разница в 300 рублей. Не думаю, что вы готовы ради нескольких дополнительных сотен открывать счет у брокера, переводить деньги, покупать бумаги и потом их продавать. Слишком много лишних движений за такую ничтожную дополнительную прибыль.

Или, у вас есть 10 000. Можно вложить на несколько лет. Разница в годовой доходности в процентах может составить 30-50 и даже 100%. Очень хорошо. Но в абсолютной прибыли мы опять видим не очень существенное различие. Опять буквально пару сотен рублей сверху при вложениях в облигации.

https://www.youtube.com/watch{q}v=pxMyK0ZST-8

Поэтому перед принятием решения нужно взвесить все за и против.

Профессиональная помощь

Надежные российские брокеры
Название Рейтинг Плюсы Минусы
Финам 8/10 Самый надежный Комиссии
Открытие 7/10 Низкие комиссии Навязывают услуги
БКС 7/10 Самый технологичный Навязывают услуги
Кит-Финанс 6.5/10 Низкие комиссии Устаревшее ПО и ЛК

Как выбрать ОФЗ для покупки{q}

Торговля облигациями осуществляется в торговом терминале. В большинстве случаев — это QUIK. Перед началом необходимо настроить программу. Далее все не сложнее работы с Excel. Выводится список всех доступных бумаг. И производим сортировку по нужному параметру.

Это может быть:

  • доходность;
  • период обращения;
  • размер или периодичность выплаты купона;
  • дневной оборот на бирже;
  • и многое другое.

Если вам интересует в первую очередь доходность, после сортировки все самые выгодные бумаги будут сверху. Вам останется только выбрать подходящие и совершить покупку.

Более подробно описано в статье: как настроить программу КВИК для покупки облигаций.

Альтернативы

Способом инвестирования в ЦБ могут стать производные инструменты. Таковыми являются фьючерсы:

  • на акции компаний;
  • на фондовые индексы;
  • на товарные контракты.

Как начать инвестировать в акции облигации и другие ценные бумаги

Но фьючерсы относятся к рискованным активам и имеют ограниченный срок обращения (от 1 до 3 мес.).

Где можно приобрести облигации{q}

Есть 2 способа покупки:

  1. В отделениях банка (ВТБ и Сбербанк) можно купить, так называемые народные облигации (об этом чуть ниже).
  2. На фондовом рынке. Но для этого нужно заключить договор с брокером, для предоставления доступа на биржу.

С первым пунктом думаю сложностей ни у кого не возникнет.

По второму пункту алгоритм действий следующий:

  1. Выбираете надежного брокера. Кому интересно, я уже несколько лет работаю с брокером Открытие.
  2. Заключаете договор.
  3. Получаете доступ на биржу.
  4. Устанавливаете специальную программу для торговли.
  5. Вносите деньги на счет.
  6. Покупаете облигации.

Есть несколько вариантов покупки акций. Рассмотрим наиболее распространенные и доступные варианты.

Напрямую у эмитента

Этот вариант чаще всего реализуется, если инвестор приобретает акции у небольшой компании-стартапа. Цена таких акций может быть какой угодно. Но обычно достаточно высокая, а число самих бумаг – относительно небольшое.

Обычно покупка акций напрямую у компании обходится достаточно дорого для инвестора и фактически является вложением в стартап. А это немножко другой бизнес, а не инвестиции в акции, и для начинающих не подходит, как как несет в себе дополнительные риски.

Проще и безопаснее вкладывать в акции проверенных и надежных компаний, которые имеют листинг на фондовой бирже.

Российские компании, такие как Газпром, Сбербанк, Алроса и многие другие, торгуются на Московской фондовой бирже. «Голубых фишек», т.е. крупных компаний первого котировального уровня, совсем немного – всего 43 эмитента.

инвестиции в акции
Число акций на Мосбирже

Акции некоторых российских компаний торгуются на зарубежных биржах. Например, депозитарные расписки Тинькофф и Яндекса можно купить на Лондонской бирже. Депозитарные расписки по факту – это те же акции, только сами ценные бумаги хранятся у эмитента, а не принадлежат инвесторам. По ним также платятся дивиденды, они также обращаются на бирже, и по ним платятся такие же налоги.

Зарубежные акции – таких компаний как Гугл, Амазон, Эппл, Майкрософт, Тесла, Кока-Кола и т.д. – можно купить на зарубежных фондовых площадках. Самые крупные – это Нью-Йоркская, Лондонская, Франкфуртская, Токийская биржи, а также NASDAQ. Часть зарубежных эмитентов предлагаются к продаже на Санкт-Петербургской бирже.

Чтобы инвестировать в российские акции, достаточно заключить договор с отечественным брокером. Большинство из брокеров предоставят доступ и к зарубежным площадкам – но нужно уточнять, по какому тарифу, к каким именно площадкам, и будут ли доступны для покупки все эмитенты.

На форексе

Другой вариант получить выгоду от акций– торговать ими на форексе, т.е. по сути это инвестиции в акции в интернете, без непосредственных вложений в них.

Речь идет о CFD – контрактах на разницу цен. Фактически это спекулятивная сделка, подобная операции на срочном рынке. Реальной поставки актива, т.е. акции, не происходит. Инвестор не становится владельцем ценной бумаги – он зарабатывает на разнице цен.

При открытии сделки в лонг необходимо, чтобы цена акции возросла – тогда инвестор получит прибыль. При открытии короткой сделки, напротив, для получения дохода нужно, чтобы стоимость акции упала.

Особенности:

  • При торговле внутри дня нужно учитывать спреды. Чем менее ликвиден CFD, тем дороже обойдется покупка или продажа контракта.
  • Если вы торгуете между днями, учитывайте свопы. При переносе позиций со среды на четверг и с пятницы на понедельник взимается тройной своп, так как предполагаемая поставка контракта производится на второй день (режим торгов Т 2), который выпадает в этих случаях на выходные.
  • Также нужно учитывать дивиденды. Если на дату закрытия реестра акционеров трейдер открыл длинную позицию, то он получит дивиденды (за вычетом налогов) на свой счет. Если же открыта короткая позиция, то сумма дивидендов будет удержана со счета.

В целом этот вариант инвестирования в акции подходит как для начинающих инвесторов, так и для профи. Если Вы не собираетесь держать ценные бумаги в своем портфеле, а хотите активно зарабатывать на колебаниях цен, то это самое то.

В принципе, для спекулирования акциями подходит и терминал QUIK. Но форекс в большинстве случаев привычен, так и методика торговли там совсем другая.

Налогообложение при торговле акциями

Как начать инвестировать в акции облигации и другие ценные бумаги

В 2017 году налог на купонный доход был отменен для всех видов корпоративных облигаций, если он не превышает текущую ставку рефинансирования на 5 процентных пунктов. Вся полученная прибыль сверху — 35% налога.

Если облигация дает владельцу прибыль в размере 20% годовых при процентной ставке в 10%, то доходность в 15% не подлежит налогообложению. На оставшиеся 5% прибыли государство удерживает 35% налога.

Обязательный налог берется при получении прибыли от продажи долговых бумаг за счет роста курсовой стоимости. То есть купили за 1000, продали за 2000. Образуемая чистая прибыль в 1000 рублей подлежит налогообложению — 13% или 130 рублей.

Все налоги в конце года автоматически удерживает с вашего счета брокер (если есть свободные денежные средства).

Рекомендую к прочтению: Как можно не платить налоги на прибыль по облигациям

При инвестировании в акции нельзя забывать о налогообложении. В принципе, этим вопросом занимается брокер, но начинающему инвестору необходимо знать сами принципы, чтобы понимать не только, как и почему списались деньги, но и как можно сэкономить на фискальных взносах.

Если купить российские акции дешевле, а затем продать их с прибылью, то с полученной разницы нужно будет уплатить подоходный налог. Например, если инвестор купил 100 акций Газпрома по 150 рублей, а продал их по 170 рублей, то он заработал 20 000 рублей. 13% от этой суммы – налог, в казну будет перечислено 2600 рублей.

Налог с дохода взимается при продаже актива. Если инвестор купил акции и держит их, то налоги платить не нужно, даже если образовалась прибыль.

Если инвестор продал акции с убытком, то он может перенести свои убытки на следующий год, чтобы уменьшить налогооблагаемую базу.

Например, он купил 100 акций Газпрома по 170 рублей, а продал их по 150 рублей – и получил убыток в 20 тысяч. Допустим, на следующий год он заработал на других акциях 50 тысяч рублей. Он может уменьшить эту базу на 20 тысяч, и ему придется платить налог не с 50 тысяч, а только с 30 тысяч. Выгода налицо.

Кстати, используя свое право на перенос убытков, многие инвесторы предпринимают налоговый маневр. Они продают перед новым годом убыточную позицию, а затем совершают обратный откуп акций примерно по той же цене.

Второй момент, который следует учитывать при вложении в акции – дивиденды также облагаются налогом по ставке 13%. Как правило, дивиденды зачисляются на брокерский счет уже очищенными от налога, т.е. дополнительного ничего платить и считать не придется.

Например, если цена чистого дивиденда составляла 20 рублей, то 2,6 рублей будет изъято в пользу государству, и инвестор получит 17,4 рублей на каждую акцию.

При получении прибыли и дивидендов от инвестиций в зарубежные акции, налог нужно платить по закону той страны, где размещена фирма-эмитент. Например, в США это 35%. Чтобы избежать уплаты такого высокого налога, нужно подписать форму W8-BEN. Ставка для нерезидентов США установлена на уровне 10% – эту сумму удержит брокер. Инвестору останется только доплатить 3% в бюджет РФ – и он свободен от налогов.

Как начать инвестировать в акции облигации и другие ценные бумагиhttps://www.youtube.com/watch{q}v=eOBmbxXlbMM

[adsp-pro-1]

, , , , , ,
Поделиться
Похожие записи
Комментарии:
Комментариев еще нет. Будь первым!
Имя
Укажите своё имя и фамилию
E-mail
Без СПАМа, обещаем
Текст сообщения
Adblock detector